La sabiduría convencional no resulta tan sabia cuando se trata del comercio de derivados, según el Dr. William Shaw de Nomura International PLC, la filial europea de propiedad total de The Nomura Securities Co., Ltd. de Japón, uno de los bancos de inversión más grandes del mundo. Usando Mathematica, el mismo sistema sofisticado de computación técnica que utilizan científicos e ingenieros en todo el mundo para realizar cálculos complejos, Shaw ha descubierto que muchos de los modelos estándar de libros de texto para valores derivados están seriamente defectuosos.

Los métodos y resultados del Dr. Shaw también forman la base de su libro Modelling Financial Derivatives with Mathematica, publicado por Cambridge University Press. Puede revisar el primer capítulo aquí en la web. (También puede descargar el primer capítulo en formato de cuaderno).

"Los valores derivados son capaces de exhibir formas de patología matemática que confunden la intuición y causan estragos incluso en los algoritmos más avanzados", afirma Shaw. "Estas peculiaridades son fácilmente expuestas por las capacidades de procesamiento simbólico de Mathematica."

El Dr. William Shaw es el jefe de modelado de instrumentos financieros en el grupo de análisis cuantitativo de Nomura International PLC y autor de Modelling Financial Derivatives with Mathematica.